Les Tortues

Connaissez-vous l’histoire vraie de Richard Dennis avec son fameux pari ? Il y a un livre sur ce sujet, le tout est fascinant et rempli de sagesse.

Le livre "Complete Turtle Trader" relate l'histoire d'un pari audacieux fait par Richard Dennis, un célèbre trader, dans les années 80. Dennis a soutenu qu'il pouvait enseigner les principes du trading à n'importe qui, même à des personnes sans expérience préalable dans les marchés financiers.

Il a donc recruté un groupe d'individus, les "Turtles" (Tortues), à l’aide des petites annonces dans le journal et les a formés à sa méthodologie de trading. Ceux-ci n’avaient aucune expérience en affaires, trading, etc. Rien de rien. Le pari était de déterminer si ces apprentis pouvaient devenir des traders prospères en suivant un système de trading strict et discipliné. Dennis a recruté des individus de divers horizons, leur a enseigné un système de trading basé sur des règles claires et les a encouragés à suivre ces règles de manière disciplinée.

Les Tortues ont utilisé une approche basée sur la tendance, achetant lorsque les prix étaient à la hausse et vendant lorsque les prix étaient à la baisse. Ils ont également utilisé des techniques de gestion des risques pour limiter les pertes et maximiser les gains.

Et quelles furent ces fameuses règles ?

Suivre un système de trading clair et éprouvé : Les Tortues ont suivi un système de trading basé sur des règles strictes, démontrant l'importance de la discipline et de la cohérence dans le trading.

Utiliser l'analyse de tendance : Les Tortues ont adopté une approche basée sur la tendance, achetant lorsque les prix étaient à la hausse et vendant lorsque les prix étaient à la baisse, ce qui souligne l'importance de suivre la direction du marché.

Unités de volatilité : Les Tortues ont utilisé une mesure de la volatilité des marchés pour déterminer la taille de leurs positions. Plus un marché était volatil, plus leur position serait petite pour limiter les risques.

Stop-loss : Des niveaux de stop-loss étaient définis pour chaque position afin de limiter les pertes en cas de mouvements de prix défavorables.

Pyramiding : Lorsque les Tortues étaient en profit sur un trade, ils ajoutaient à leurs positions en utilisant un processus appelé pyramiding, ce qui leur permettait de capitaliser sur les tendances fortes.

Règles d'entrée et de sortie précises : Des critères spécifiques étaient établis pour déterminer les points d'entrée et de sortie des trades, basés sur des indicateurs techniques et des modèles de prix.

Gestion rigoureuse des risques : Ils ont utilisé des techniques de gestion des risques pour limiter les pertes et protéger leurs capitaux, mettant en évidence l'importance de préserver le capital dans le trading.

Accepter les pertes comme faisant partie du jeu : Le livre insiste sur l'importance de faire face aux pertes avec calme et de ne pas laisser les émotions dicter les décisions de trading.

Se concentrer sur le long terme : Les Turtles ont réalisé des rendements impressionnants sur le long terme en suivant leur système de trading avec discipline, soulignant l'importance de la patience et de la persévérance dans le trading.

Apprendre de ses erreurs : Le livre met en lumière les moments où les Tortues ont rencontré des difficultés et souligne l'importance d'apprendre de ces expériences pour s'améliorer en tant que trader.

Comprendre la psychologie du trading : Il met en garde contre les pièges de la cupidité et de la peur dans le trading, soulignant l'importance de rester émotionnellement stable et de prendre des décisions rationnelles.

L'auteur du livre qui relate cette fameuse histoire vraie, Michael Covel, met en lumière les succès remarquables des Tortues, qui ont généré des rendements annuels moyens de plus de 80% annuellement et ce, pendant plusieurs années.

80%. Ce n’est pas rien !

Cependant, il souligne également les défis auxquels ils ont été confrontés, notamment les périodes de fortes pertes et les pressions psychologiques.

Comme quoi, tout le monde peut réussir à la bourse, il suffit seulement d’avoir des règles et de ne pas y déroger.